Seit Anfang 2014 beobachte ich nunmehr den Cannabismarkt mit all seinen Höhen und Tiefen. Ein immer noch eigenartiger Markt, der sich leider nach wie vor durch massenhafte schwarze Schafe Pushereien und Skandale auszeichnet.

Während 2014 nahezu ausschließlich Pink-Sheet gelistete Pennystocks handelbar waren (ca. 30 Stück – heute mehr als 850), haben heutzutage die Anleger zumindest eine Chance sich an „echten“ Unternehmen zu beteiligen, auch wenn der Cannamarkt nach wie vor eine Spielwiese von Gaunern, Scammern und Betrügern ist.

Von den mittlerweile mehr als 850 börsennotierten Potstocks gibt es zumindest heute eine Vielzahl von Unternehmen, die an „ernsthaften“ Börsen wie der NASDAQ oder der NYSE gelistet sind. Nachdem mittlerweile auch diese Börsen ihre Türen gegenüber denjenigen Unternehmen verschlossen haben, die sich mit dem Anbau, Vertrieb oder der Verarbeitung von Cannabis beschäftigen (touching the plant) findet man die meisten PotStocks an kanadischen Börsen wie der TSX, TSX-V oder der CSE. Ein Zweitlisting der meisten dieser Titel findet man in den Staaten nach wie vor lediglich am „unregulierten“ OTC-Markt!

Da viele Member hier erst in den letzten 1-2 Jahren oder vor wenigen Monaten dazugestossen sind, möchte ich Euch einmal darlegen, wo meine Seite eigentlich herkommt bzw. was meine Intention Anfang 2014 war. Hier schrieb ich z.B. : […] Als ich mit meinen Recherchen anfing existierten am Markt keine 30 Aktien. Googelte man „Cannabis + Aktien“ fand man wenig bis gar keine deutschsprachigen Artikel diesbezüglich. Erst gegen Ende 2013 / Anfang 2014 sprangen die ersten Medien mit ihrer Berichterstattung auf den amerikanischen Cannabis-Aktienhype auf.

Die meisten Artikel erinnerten mich allein schon von ihrem Wording stark an die Zeiten des „Neuen Marktes“ – durch die Bank weg malten die Medien rosige Luftschlösser, stellten schier unendliche Gewinnpotenziale- und Chancen in Aussicht, die Risiken wurden nur beiläufig angesprochen-

Dies ließ mich aufhorchen.

Aufgrund der augenscheinlichen Wiederholung der damaligen DotCom-Blase (jetzt PotBong-Blase) fühlte ich mich dazu veranlasst meine Seite www.marihuana-aktien.de ins Leben zu rufen, um „Neulinge“ vor solchen Hypes zu warnen und aufzuklären. Ich wollte Interessierte auf die Risiken dieses „Neuen Marktes“ aufmerksam machen, um sie evtl. vor Schäden durch Unkenntnisse und Gier zu bewahren. Ich möchte nachfolgend zusammenfassend die immensen Risiken von Marihuana-Aktien beleuchten[…]

Mein Ziel ist es dabei zu helfen, dem vollkommen intransparenten Markt ein wenig mehr Licht zu geben um es somit zu ermöglichen, sich auf die besten Unternehmen am Markt zu konzentrieren. Ich hoffe die Seite kann durch Aufklärung davor bewahren, in die Falle von Betrügern diverser Pump&Dump-Kampagnen zu laufen. Ich entwickelte aus diesem Grund anfänglich einen sog. Pump&Dump-Barometer anhand dessen Kennzahlen ich versuchte, die Firmen auf ihre Seriösität hin zu clustern.

Vielleicht interessant: Immer diese Namensänderungen

Folgende Punkte liess ich hierbei einfließen:

• der Handelsplatz
• die Häufigkeit vollzogener Namenswechsel
• die Mitarbeiteranzahl
• per Newsletter versandte Emails/Empfehlungen
• Newsletter werden für Empfehlungen kompensiert

–> diesen wandelte ich dann ab in den sog. Vertrauensbarometer. Der Vertrauensbarometer ist die vorherige Version light, denn ich schaffte es nicht händisch immer die aktuellen Daten zusammenzutragen. Also musste ich leider auf die m.E. wichtigesten P&D-Anzeichen verzichten: Die versandten Newsletter und die empfangenen Kompensationen

Nachfolgend ein paar Schmankerl der „ersten PotStock-Welle“ für diejenigen, die vielleicht erst weit danach auf den CannaMarkt aufmerksam wurden (Wenns Euch interessiert, dann lest meinen Blog mal von unten) – Der Hype damals war wirklich mehr als phänomenal.

Nahezu jeder Titel, egal ob Scam oder nicht – Hauptsache man heisst irgendwie einschlägig oder hat verlauten lassen ins Canna-Umfeld wechseln zu wollen – hat sich mehr als verzehnfacht. Schaut wo sie heute bis auf sehr wenige Ausnahmen stehen, und lasst Euch nicht von solchen Performance-Zahlen blenden!

Klasse wenn man bei sowas dabei ist, aber erwisch da mal das Top! 95% der Privatleute kauft sich oben ein und blutet aus… Nehmt die nachfolgenden Charts als Mahnmal und macht Euch Gedanken über euer Money-bzw. Risiko-Management! Börsen sind keine Einbahnstrasse!

Zu viele waren davon reine Scams, allesamt eigentlich alles Pennystocks, fast durch die Bank weg am Pinksheet gehandelte Titel. Die meisten der Titel gibt es heut so nicht mehr, und wenn, dann im Greymarket oder immer noch am Pinksheet.

• Handelsaussetzungen der SEC im Cannabis-Sektor
• General Cannabis, einst Advanced Cannabis Solutions, überwindet SEC-Bann
• SEC verhängt 12 Mio. Strafe für Medbox`s ehemaligen CEO Vincent Mehdizadeh
• SEC verhaftet 4 Männer im Zusammenhang mit Marktmanipulation mehrerer Aktien, unter anderem von HEMP und PHOT (Growlife)
• Die 5. Aussetztung 2014: SEC setzt nun auch Growlife vom Handel aus

Seit 2012 wird American Green börslich gehandelt. Nach dem letzten Bericht zufolge, generiert American Green gerade mal knapp 400.000 USD Umsatz und hat aber Sage und Schreibe 29 Milliarden! Aktien im Umlauf. Es lebe die Dilution!

Die mit am längsten am Markt gelistete Aktie Cannabis Science (seit 2009) konnte ihren First Mover Advantage alles andere als Ausbauen: sie erzielte in den ersten drei Quartalen 2017 einen Umsatz von 6300$. Ausser fragwürdige Pressemitteilungen und stetige Ausgabe von neuen Aktien sah man bisher kein substanzielles Geschäft – im Gegenteil: auch hier wurde seit jeher zum Nachteil der Investoren verwässert was das Zeug hält!

Creative Edge Nutrition  Google Bill Chaaban – Die Einrichtung war nie lizenziert.

INSY

•  Steht INSYS vor der Insolvenz?
• Amerika: DEA verhaftet 2 Ärzte, die den Blockbuster von INSYS Subsys verschrieben

FusionPharm war ebenfalls eines der ersten am Markt notierten Potstocks. FusionPharm gab vor Versandbehälter zu fertigen- es stellte sich jedoch als Betrug heraus und die Aktien wurden daraufhin von der SEC ausgesetzt, u.a. auch weil der CEO, soweit ich das noch weiss, wegen Insiderhandel bzw. Marktmanipulation angeklagt wurde.

Golden Leaf Holdings ist zwar nicht ganz von der Bildfläche verschwunden, aber es scheint, als würde es wohl in diese Richtung gehen. Der Umsatz stieg zwar im letzten Quartal um 34% auf 4,1 Mio.$, das Unternehmen verzeichnete jedoch weiterhin große Verluste. Die Herausforderung für das Unternehmen ist ihre mit Wandelanleihen beladene Bilanz zu entlasten.

GreenGro Technologies ist ein weiterer Highflyer der ersten Stunde. Dass sie all ihre Pläne bisher nicht umsetzen konnten sieht man am Q1-Umsatz, der ganze 9.3327$ betrug.

Nach ihrer Marktkapitalisierung und Awareness im Markt war Growlife 2014 die wohl größte und beliebteste Aktie. Anfang 2014 suspendierte die SEC Growlife aus bis heute unerklärlichen Gründen vom Handel. Growlife war das einzige Unternehmen, dass nach der SEC-Aussetzung und Verbannung in den Greymarket seine OTC-Notierung wiedererlangen konnte.

• SEC verhaftet 4 Männer im Zusammenhang mit Marktmanipulation mehrerer Aktien, unter anderem von HEMP und PHOT (Growlife)
• Die 5. Aussetztung 2014: SEC setzt nun auch Growlife vom Handel aus
• Die wahren Gewinner der Pot-Bong-Blase

Hemp, Inc.`s  größtes Gut war schon immer deren Name ;-)- reelles Geschäft gabs bisher eher nicht soweit ich weiss. Das von der SEC gegen den Gründer Bruce Perlowin 2016 wegen illegalen Aktienhandels eingeleitete Verfahren ist immer noch schwebend, Bilanzen werden seit Jahren nicht mehr bei OTC Markets eingereicht.

Die Marihuana Company of America verzeichnete zwar einen massiven Verkaufsdruck von Insidern aber lediglich geringe Fortschritte in ihrem Geschäft.

Das am längsten, nämlich bereits seit 2009 am Markt notierte Cannabisunternehmen Medical Marijuana, Inc. glänzt auch seit jeher insbesondere mit ihrem Namen. Das Unternehmen verspricht seit 2013 ihre Geschäftsunterlagen bei der SEC einzureichen – ein Versprechen, das es bis heute erst einmal zu erfüllen gilt 😉

MassRoots ist einer der größten Misserfolge der Branche. Das Unternehmen hat seine App hochgespielt, war jedoch nie in der Lage, Geld zu verdienen, und ertrinkt bis heute in giftigen Schulden.

Notis Global, besser bekannt unter dem Vorgängernamen Medbox, war zwischen 2012 – 2014 ER HIGHFLYER schlechthin und schoss aus dem Nichts auf über über 100$ – heute geht sie am Markt zu 0,0002$ um. Das Unternehmen musste u.a. mehrmals seine Finanzkennzahlen anpassen und konnte sich nie erholen. Die Einzelheiten werden im SEC-Rechtsstreit mit dem Unternehmen dargelegt.

–> Der Fall MedBox (MDBX)

Die Investoren von Terra Tech sind sich laut Brochstein vielleicht nicht bewusst, dass das Unternehmen tot ist, aber die Aussichten sind seiner Meinung nach düster. Anfang dieses Monats wurde bekannt, dass es Geld mit 5% pro Monat leiht! Das Unternehmen erkannte nicht, wie die Branche in Kanada finanziert werden sollte, und setzte weiterhin auf giftige Schulden, wodurch sie für die Konkurrenten benachteiligt wurde. Der regulatorische Übergang in Kalifornien stellte das ebenfalls in Nevada tätige Unternehmen vor eine Herausforderung. Der Umsatz ging zurück, da die Verluste zunahmen.

Und so wie es eben immer bei jedem Hype ist, springen irgendwann auch die einschlägig bekannten Marktschreier hervor und „analysieren“ den Cannabismarkt, zielen dabei insbesondere auf das „stupid german money“ ab.

In der Praxis, lassen sie sich für die Verbreitung von Werbetexten entweder direkt mit Cash oder mit Aktien bezahlen.

Die Masche ist stets die Gleiche:

• • Man erwirbt im Vorfeld die zu bewerbende Aktie oder bekommt diese direkt vom Auftraggeber eingebucht,

• • dann pinselt man toll klingende, für Laien vielversprechende Texte,

• • versieht diese mit einem Disclaimer um rechtlich auf der sicheren Seite zu sein und

• verkauft dann seine Stücke in den durch die veröffentlichten Texte steigenden Markt hinein – eine Gelddruckmaschine quasi.

Mit meinem Blog hoffe ich, dass ihr nach und nach die die Risiken des Sektors besser einzuschätzen wisst und immer besser 2x hinschaut und eine gute Due Diligence macht.

So schwer ist das eigentlich nicht.

Wie weiter oben beim P&D-Barometer beschrieben, schaut immer auf den Handelsplatz – OTC gelistete Werte haben so gut wie keine Publizitäts-und Listingfolgepflichten – sie müssen nicht unbedingt bei der SEC ihre Filings einreichen.

Wohlklingende Firmennamen sind lange nicht alles, so haben sich seinerzeit beispielsweise Hemp, Inc. und Medical Marijuana, Inc., nur bei OTC Markets listen lassen an. Ob man sowas braucht weiss ich nicht, aber Transparenz ist was anderes!

Zudem kann ich raten nicht nur 2x, sondern 3x hinzuschauen, d.h. veröffentlichte Mitteilungen und Unterlagen tatsächlich zu durchforsten und sich nicht nur auf Pressemitteilungen zu verlassen.

Wenn man dennoch gerne Pressemitteilungen liest, schadet es nicht, weiter in die Vergangenheit zu googeln um festzustellen, ob das Unternehmen seine Versprechen eingehalten hat oder eben nicht. Natürlich sollten zu alledem das Managment und die Finanzen solide sein – Cash-Burner ohne wesentliche Vermögenswerte sollten kritisch beäugt werden.

Und nun das m.E. Wichtigste: Man sollte sich stets darüber im Klaren sein, das massive Werbung in der Regel ein sicheres Zeichen dafür ist, dass das Unternehmen Probleme oder etwas zu verbergen hat.

Risiken

In meinem Forum begegne ich stets Anlegern, die eben diesen Scammern auf den Leim gegangen sind.

Typische Headlines:

 EIN MÄRCHEN WIRD REALITÄT! BEREITEN SIE SICH AUF EXORBITANTE KURSGEWINNE VOR!
 ÜBERNAHMENEWS IM CANNABISSEKTOR! BIS 825% DISCOUNT – NUR NOCH KURZE ZEIT!?
 LANG ERWARTETE UND GLEICHSAM SPEKTAKULÄRE NEWS! DER AKTIENKURS MUSS EXPLODIEREN!? Kurschance +896,3%
 SENSATIONSNEWS – DER NÄCHSTE TENBAGGER – VERLIEREN SIE KEINE ZEIT

Jeder Text bzw. bzw. Märchen fängt ungefähr so an (das ist ein ORIGINALTEXT!:

„Noch schläft Dornröschen, aber der Prinz hat die Dornenhecke schon überwunden und klopft an die Tür. In den letzten 20 Jahren Börsengeschichte gab es lediglich zwei Transaktionen auf diesem speziellen Gebiet. Beide waren viele hundert Millionen schwer. Dieses Unternehmen ist für mich die Nummer drei. Die Technologie schlummert interessanterweise in einem Pennystock-Unternehmen. Im Erfolgsfall winken dadurch aber auch tausende Prozente Kursgewinn.“

Der jüngste Scam wurde, wie viele andere Scams auch, von Alan Brochstein aufgedeckt:

TransCanna Holdings:

TransCanna Holdings kam im Januar diesen Jahres an den Markt, begleitet mit einer extrem aggressiven Pusherei-Kampagne, die die Aktie von 0,80 CAD auf 8 CAD katapultierte.

Der IPO-Preis war 0,5CAD!

Ende Juni gab das Unternehmen eine Übernahmeabsichtserklärung zu ca. 8 CAD bekannt. Das Unternehmen beabsichtigt, Lifestyle Delivery Systems im Rahmen eines All-Stock-Deals zu erwerben – LDS-Aktionäre wären zu 29% am neuen kombinierten Unternehmen beteiligt. Derzeit besitzt LDS 1,08 Millionen Aktien von TCAN. Hierbei muss man wissen, dass derjenige, der TransCanna an den Markt brachte – nämlich TransCannas CEO Jim Pakulis zuvor 3 Jahre lang bei LDS Im Vorstand tätig war – ein Schelm wer Böses dabei denkt! Seinerzeit bei LDS versuchte Pakulis seine CannaStrips über den PennyStock Wisdom Homes of America (OTC:WOFA) zu vermarkten, wo er ebenfalls CEO ist.

Pakulis beteiligte sich nach dem Börsengang von TCAN an einer äußerst aggressiven Aktienkampagne – folgende Gelder wurden für Promotion rausgehauen – und mein geliebter bullvestor spielt wieder mal ganz Vorne mit- schaut euch an, was für Summen da für dieen Dummenfang ausgegeben werden!

Wie bei jedem Pump wurden auch hier im Vorfeld des IPOs enorm viele Aktien weit unter dem IPO-Preis ausgegeben. Alle 12,2 Millionen Aktien, die im Rahmen dieser Finanzierungen für weniger als 0,50 CAD je Aktie ausgegeben wurden, waren mit einer Mindesthaltefrist von 6 Monaten versehen.

Darüber hinaus verkaufte das Unternehmen via PP weitere 8 Millionen Aktien zu einem Preis von 2 CAD sowie 4 Millionen Optionsscheine mit Strike 3CAD. In einem am 4. April geschlossenen Deal wurden weiter 16 Millionen CAD eingesammelt. Diese Aktien und Optionsscheine sind bis Anfang August gesperrt. Zusätzlich zu diesen Optionsscheinen kursieren 1,68 Millionen Optionen und Optionsscheine mit Strike 0,50 CAD, 3,48 Millionen Optionsscheine mit Strike 1,00 CAD, 219.000 Optionen mit Strike 1,37 CAD und 640.000 Vergütungsoptionen zu 2,00 CAD.

Man beachte, was die Initiatoren mit dem Tag des Börsengangs bereits verdient haben. Die erste PP-Tranche brachte mehr als 16.000%, die 2. Tranche immer noch 1500% und selbst die 3. Tranche zu 0,1 CAD brachte ca 650%.

Als die Lockup-Periode auslief, sah man, wer hätte es anders erwartet, einen weiteren dynamischen Abverkauf, da all die unter dem seinerzeit aktuell liegenden Kurs erworbenen Aktien nun in den Freefloat kamen.
Ein weiterer Faktor, der die Aktie auch künftig belasten könnte, besteht darin, dass TCAN den LDS-Aktionären maximal entweder 1 TCAN-Aktie pro 10 LDS-Aktien oder 51,7 Mio. CAD Aktien liefern muss. Dies bedeutet, dass das Unternehmen im Falle eines Rückgangs des TCAN-Preises weitere Aktien ausgeben muss, um den Deal abzuschließen – es lebe die Verwässerung!

Nachfolgend die prominentesten in Deutschland durch die Dörfer getriebenen Säue, die mir spontan einfallen (ohne Anspruch auf Vollständigkleit..da gibt es noch veile viele mehr da draussen):

Lifestyle Delivery Systems

Auxly, vormals Cannabis Wheaton Income

Citiation Growth Corp, vormals Liht Cannabis, vormals Marapharm Ventures

FSD Pharma

Isodiol

Agraflora, vormals PUF Ventures

Mym Nutraceuticals

Mojave Jane Brands, vormals High Hampton

Weekend Unlimited

Naturally Splendid Enterprises

Future Farm Technologies

Empower Clinics

The Yield Growth

Micron Waste Technologies

Liberty Health Sciences

1933 Industries, vormals Friday Night

Veritas Pharma

Winston Resources

Global Health Clinics, vormals Leo Resources

Vodis

Nutritional High

Nicht zu vergessen die Deutsche Cannabis AG

Jüngste Säue:

Codebase Ventures

Rapid Dose Therapeutics

Agrios Global Holdings

Stillcanna

ICC International Cannabis Corp.

Blueberries Medical

Cannabis One Holdings

Seid wachsam und lasst euch nicht für dumm verkaufen! lest meinen Blog 😉